2021³â 12¿ù 9ÀÏ ÅðÁ÷¿¬±Ý¿¡ µðÆúÆ®¿É¼Ç(»çÀüÁöÁ¤¿î¿ëÁ¦µµ)À» µµÀÔÇÏ´Â ¡®±Ù·ÎÀÚÅðÁ÷±Þ¿©º¸Àå¹ý °³Á¤¾È¡¯ÀÌ ±¹È¸ º»È¸¸¦ Åë°úÇß´Ù. °³Á¤¾ÈÀº ¿À´Â 7¿ù 12ÀϺÎÅÍ ½ÃÇà¿¡ µé¾î°¥ ¿¹Á¤ÀÌ´Ù. µðÆúÆ®¿É¼Ç µµÀÔ¿¡ ´ëÇÑ ±â´ë°¨Àº ±× ¾î´À ¶§º¸´Ù ³ô´Ù. ÀºÇà¿¡ »ç½Ç»ó ¹æÄ¡µÈ ÅðÁ÷¿¬±Ý Áß »ó´ç¼ö°¡ »ý¾ÖÁÖ±âÇü ÆݵåÀΠŸ±êµ¥ÀÌÆ®Æݵå(TDF)¿Í »óÀåÁö¼öÆݵå(ETF)¿¡ ÅõÀÚµÉ °ÍÀ¸·Î º¸ÀδÙ. ¿¬ 1~2%´ë¿¡ ¸Ó¹°·¯ ÀÖ´Â ÅðÁ÷¿¬±Ý ¼öÀÍ·üÀÌ È¹±âÀûÀ¸·Î ¿Ã¶ó°¥ °ÍÀ̶ó´Â Àü¸ÁÀÌ Áö¹èÀûÀÌ´Ù.
ÇÏÁö¸¸ TDF³ª ETF´Â ½ÇÀû¹è´çÇü »óÇ°À¸·Î ¿ø±ÝÀÌ º¸ÀåµÇÁö ¾Ê´Â´Ù. ¼Õ½Ç ¹ß»ý °¡´É¼ºµµ ÀÖ´Ù´Â ¶æÀÌ´Ù. µðÆúÆ®¿É¼ÇÀÌ µµÀԵȴٰí Çصµ ³ëÈÄ Àڻ꿡¼ Àý´ëÀûÀÎ ºñÁßÀ» Â÷ÁöÇÏ´Â ÅðÁ÷¿¬±ÝÀ» ¾ÈÀüÇÏ°Ô ÁöÅ°·Á´Â ¹®È°¡ ½±°Ô ¹Ù²îÁö ¾ÊÀ» ¼öµµ ÀÖ´Ù.
¢ºùÛ ÅðÁ÷¿¬±Ý 90%°¡ ¿ø¸®±Ý º¸ÀåÇü
¿ì¸®³ª¶ó ÅðÁ÷¿¬±ÝÀº ´ëºÎºÐ ¿¹±Ý°ú °°Àº ¿ø¸®±Ýº¸Àå»óÇ°À¸·Î ¿î¿ëµÇ°í ÀÖ´Ù. ±ÝÀ¶°¨µ¶¿ø¿¡ µû¸£¸é ÅðÁ÷¿¬±ÝÀÇ ¿ø¸®±Ýº¸Àå»óÇ° ÆíÀÔ ºñÁßÀº 2018³â 90.3%, 2020³â 89.3%, 2021³â 9¿ù 86.4% µîÀÌ´Ù.
¿ø¸®±Ýº¸Àå»óÇ° ºñÁßÀÌ ³ôÀº ÀÌÀ¯´Â ¿ì¼± ȸ»ç°¡ ¿î¿ë Ã¥ÀÓÀ» Áö´Â È®Á¤±Þ¿©(DB)Çü ºñÁßÀÌ ³ô±â ¶§¹®ÀÎ °ÍÀ¸·Î º¸ÀδÙ. 2021³â 9¿ù ¸» ±¹³» ÅðÁ÷¿¬±Ý ÃÑ Àû¸³±Ý ±Ô¸ð´Â 266Á¶¿øÀÌ°í ÀÌ Áß¿¡¼ DBÇüÀº 151Á¶2000¾ï¿øÀ¸·Î 56.9%¸¦ Â÷ÁöÇÑ´Ù. DBÇü ¿î¿ë Ã¥ÀÓÀº ±â¾÷ÀÌ Áö°Ô µÇ´Âµ¥, ±â¾÷ ÀÔÀå¿¡¼´Â ¼öÀͺ¸´Ù ¾ÈÀüÀÌ ¿ì¼±À̱⠶§¹®¿¡ ´ëºÎºÐ ¿ø¸®±Ý º¸ÀåÇü »óÇ°¿¡ Àû¸³±ÝÀ» ³Ö¾îµÎ°í ÀÖ´Ù. DBÇüÀº °¡ÀÔÀÚ°¡ ¾Æ¹«¸® Æݵ峪 ETF¿¡ ÅõÀÚÇÏ°í ½Í¾îµµ ±×·¸°Ô ÇÒ ¼ö ¾ø´Ù.
È®Á¤±â¿©(DC)Çü°ú °³ÀÎÇüÅðÁ÷¿¬±Ý(IRP)Àº °¡ÀÔÀÚÀÎ ±Ù·ÎÀÚ°¡ Àû±ØÀûÀ¸·Î ¿î¿ëÇÒ ¼ö ÀÖ´Â ÅðÁ÷¿¬±ÝÀÌ´Ù. 2020³â Äڷγª19 ÆÒµ¥¹Í ÀÌÀü¿¡´Â DC¿Í IRP °¡ÀÔÀڵ鵵 ¼Õ½Ç ¹ß»ý °¡´É¼ºÀ» Â÷´ÜÇϱâ À§ÇØ ¿ø¸®±Ýº¸Àå»óÇ° ÅõÀÚ¸¦ ¼±È£Çß´Ù.
ÇÏÁö¸¸ Äڷγª19 ÆÒµ¥¹Í ÀÌÈÄ µ¿Çа³¹Ì¿îµ¿ÀÌ ÀϾ¸é¼ DC¡¤IRP Àû¸³±ÝÀ» ½ÇÀû¹è´ç »óÇ°¿¡ ÅõÀÚÇÏ´Â °¡ÀÔÀÚ°¡ Áõ°¡ÇÏ°í ÀÖ´Ù. ½ÇÁ¦·Î DC¡¤IRPÀÇ ½ÇÀû¹è´çÇü »óÇ° ÆíÀÔ ºñÁßÀº 2018³â °¢°¢ 15.9%¡¤24.3%¿¡¼ Áö³ÇØ 9¿ù 20.9%¡¤33.7%·Î Å©°Ô ´Ã¾ú´Ù.
¢ºµðÆúÆ®¿É¼Ç ¿µ±¹¡¤È£ÁÖ µî¼ µµÀÔ
µðÆúÆ®¿É¼ÇÀº DC¡¤IRP °¡ÀÔÀÚ°¡ ÅðÁ÷¿¬±ÝÀ» ¿î¿ëÇÏÁö ¾Ê°í ÀÏÁ¤±â°£ ¹æÄ¡ÇÒ °æ¿ì ±ÝÀ¶È¸»ç(»ç¾÷ÀÚ)°¡ »çÀü¿¡ °¡ÀÔÀÚ¿Í ¸ÎÀº °è¾à¿¡ µû¶ó ¿î¿ëÀ» ´ë½ÅÇØÁÖ´Â Á¦µµ´Ù. ¹Ì±¹, ¿µ±¹, È£ÁÖ µî ÁÖ¿ä ¼±Áø±¹¿¡¼ ÀÌ¹Ì µµÀÔÇØ ¼º°øÀûÀ̶ó´Â Æò°¡¸¦ ¹Þ°í ÀÖ´Ù. ÃÊÀú±Ý¸®½Ã´ë°¡ °è¼ÓµÇ°í ÀÖ´Â »óȲ ¿¡¼ ÅðÁ÷¿¬±ÝÀ» ¿¹±Ý¿¡¸¸ ³Ö¾îµÎ¸é ³ëÈÄ ¼Òµæ Áõ´ë°¡ ºÒ°¡´ÉÇϱ⠶§¹®ÀÌ´Ù.
±ÝÀ¶ÅõÀÚÇùȸ °ü°èÀÚ´Â ¡°µðÆúÆ®¿É¼ÇÀº DCÇü, IRP ÅðÁ÷¿¬±ÝÁ¦µµ °¡ÀÔÀÚÀÇ Àû¸³±Ý ¿î¿ëÀ» Áö¿øÇϱâ À§ÇØ ¹ý»ó ÀýÂ÷¸¦ °ÅÃÄ Á¤ºÎÀÇ ¾ö°ÝÇÑ ½ÂÀÎÀ» ¹ÞÀº Àû°Ý ¿¬±Ý»óÇ°¿¡ ÅõÀÚÇÒ ¼ö ÀÖµµ·Ï ÇÑ Á¦µµ¡±¶ó¸ç ¡°ÇØ¿ÜÀÇ °ÅÀÇ ¸ðµç ±¹°¡¿¡¼ µµÀÔ¡¤¿î¿µÇÏ°í ÀÖÀ¸¸ç, ÅðÁ÷¿¬±ÝÀÇ Àå±â ¿î¿ëÀ» À§ÇÑ Çʼö Á¦µµ·Î ³Î¸® È°¿ëµÇ°í ÀÖ´Ù¡±°í ¹àÇû´Ù.
°¢ ³ª¶óº°·Î µµÀÔÇÏ°í ÀÖ´Â µðÆúÆ®¿É¼ÇÀº ¾à°£¾¿ Â÷ÀÌ°¡ ÀÖ´Ù. ¿ì¸®³ª¶ó°¡ µµÀÔÇÏ´Â µðÆúÆ®¿É¼Ç¿¡ µû¸£¸é °¡ÀÔÀÚ°¡ ¿î¿ëÁö½Ã¸¦ ÇÏÁö ¾Ê°Å³ª, µðÆúÆ®¿É¼ÇÀ¸·Î ¿î¿ëÀ» ¿øÇÏ¸é »çÀü¿¡ ÁöÁ¤ÇÑ µðÆúÆ® »óÇ°À¸·Î ¿î¿ëµÈ´Ù. ±¸Ã¼ÀûÀ¸·Î ÃÖÃÊ °è¾à ÀÌÈÄ ¶Ç´Â ±âÁ¸¿¡ ¿î¿ëÁö½ÃÇÑ »óÇ°ÀÇ ¸¸±â°¡ µµ·¡ÇÑ ÀÌÈÄ¿¡µµ °¡ÀÔÀÚ°¡ ¿î¿ëÁö½Ã¸¦ 4ÁÖ ÀÌ»ó ³»¸®Áö ¾ÊÀ¸¸é »ç¾÷ÀÚ°¡ µðÆúÆ®¿É¼ÇÀ¸·Î ¿î¿ëµÈ´Ù´Â »ç½ÇÀ» °¡ÀÔÀÚ¿¡°Ô ÅëÁöÇÑ´Ù. ÅëÁö ÀÌÈÄ¿¡µµ ¿î¿ëÁö½Ã°¡ ¾øÀ¸¸é 2ÁÖ °æ°ú ÈĺÎÅÍ »çÀü¿¡ Á¤ÇÑ µðÆúÆ® »óÇ°À¸·Î ¿î¿ëµÈ´Ù. µðÆúÆ® »óÇ°À¸·Î ¿î¿ë Áß¿¡µµ °¡ÀÔÀÚ´Â ¾ðÁ¦µçÁö ÀÚ½ÅÀÌ ¿øÇÏ´Â ¹æ½ÄÀ¸·Î ¿î¿ë »óÇ°À» ¹Ù²Ü ¼ö ÀÖ´Ù. ¶Ç °¡ÀÔÀÚ°¡ ÅðÁ÷¿¬±ÝÀ» Á÷Á¢ ¿î¿ëÇÏ´Ù°¡ µðÆúÆ®¿É¼ÇÀ¸·Î Àüȯµµ °¡´ÉÇÏ´Ù.
¢ºµðÆúÆ®¿É¼Ç »óÇ° Á¾·ù ¹¹°¡ ÀÖ³ª
µðÆúÆ®¿É¼ÇÀÌ ÀÛµ¿ÇÏ·Á¸é ¿ì¼± °¡ÀÔÀÚ¿Í »ç¾÷ÀÚ°¡ ¿ø¸®±Ýº¸Àå»óÇ°À̳ª TDF¡¤È¥ÇÕÇüÆݵå, ½ºÅ×ÀÌºí ¹ë·ù Æݵå, ºÎµ¿»ê ÀÎÇÁ¶ó Æݵå Áß¿¡¼ Çϳª ÀÌ»óÀ» »çÀü¿¡ Á¤ÇÏ´Â °è¾àÀ» ¸Î¾î¾ß ÇÑ´Ù. ÀÌ·± »óÇ°À» Àû°Ý µðÆúÆ® »óÇ°À̶ó°í ºÎ¸¥´Ù. ´çÃÊ ¿ø¸®±Ýº¸Àå»óÇ°Àº Àû°Ý µðÆúÆ® »óÇ°¿¡¼ »©¾ß ÇÑ´Ù´Â ÀÇ°ßÀÌ ¸¹¾Ò´Ù. µðÆúÆ®¿É¼Ç µµÀÔ ÃëÁö°¡ ¿¹±Ý¿¡ ¹æÄ¡µÈ ÅðÁ÷¿¬±ÝÀ» ½ÇÀû¹è´ç »óÇ° ÅõÀÚ·Î À̲ø¾î Àå±â ¼öÀÍ·üÀ» ³ôÀÌÀÚ´Â °ÍÀ̱⠶§¹®ÀÌ´Ù.
ÀϺ»ÀÇ °æ¿ì µðÆúÆ®¿É¼ÇÀ» µµÀÔÇÏ¸é¼ ¿¹±ÝÀ» Àû°Ý µðÆúÆ® »óÇ°¿¡ Æ÷ÇÔÇß´õ´Ï ´ëºÎºÐÀÇ ÅðÁ÷¿¬±Ý °¡ÀÔÀÚ°¡ ¿¹±ÝÀ» ¼±ÅÃÇØ ¼öÀÍ·ü Á¦°í È¿°ú°¡ °ÅÀÇ ³ªÅ¸³ªÁö ¾Ê°í ÀÖ´Ù. ÀÌ¿¡ µû¶ó Àû°Ý µðÆúÆ® »óÇ°¿¡ ¿¹±ÝÀÌ Æ÷ÇÔµÆÁö¸¸ ¿¹±Ý¸¸ ¼±ÅÃÇÏ´Â °ÍÀº ºÒ°¡´ÉÇÒ °ÍÀ¸·Î Àü¸ÁµÈ´Ù. ¿¹±Ý+TDF, ¿¹±Ý+È¥ÇÕÇüÆÝµå µîÀÇ Á¶ÇÕÀÌ °¡´ÉÇÒ °ÍÀ¸·Î º¸ÀδÙ.
ÅðÁ÷¿¬±Ý °¡ÀÔÀÚµéÀÇ »çÀü ¼±ÅÃÀÌ ÁýÁßµÉ °ÍÀ¸·Î º¸ÀÌ´Â TDF´Â ÀºÅð ¸ñÇ¥ ½ÃÁ¡¿¡ ¸ÂÃç À§ÇèÀÚ»ê(ÁÖ½Ä)°ú ¾ÈÀüÀÚ»ê(ä±Ç) ºñÁßÀ» ¿î¿ë»ç°¡ ¾Ë¾Æ¼ ÀÚµ¿À¸·Î Á¶ÀýÇØ ÁÖ´Â ±Û·Î¹ú ÀÚ»ê¹èºÐ Æݵå´Ù. °¢ ¿î¿ë»çÀÇ TDF »óÇ°¸í¿¡´Â ¹Ýµå½Ã 2030, 2045 µî ÀºÅð ¸ñÇ¥½ÃÁ¡À» ³ªÅ¸³»´Â ¼ýÀÚ°¡ Æ÷ÇԵȴÙ. ÀÌ ¼ýÀÚ°¡ ³ôÀ»¼ö·Ï ÀºÅð ¸ñÇ¥½ÃÁ¡ÀÌ µÚ¿¡ Àֱ⠶§¹®¿¡ »ó´ëÀûÀ¸·Î ÀþÀº ÅõÀÚÀÚµéÀÌ °¡ÀÔÇÏ°Ô µÇ°í À§ÇèÀÚ»ê ºñÁßÀÌ ³ô´Ù. ¹Ý´ë·Î ¼ýÀÚ°¡ ³·À»¼ö·Ï ÀºÅð ½ÃÁ¡ÀÌ ÀÓ¹ÚÇß´Ù´Â ¶æÀ¸·Î À§ÇèÀÚ»ê ºñÁßÀº ³·°í ¾ÈÀüÀÚ»ê ºñÁßÀº ³ô´Ù.
TDF´Â ÀÌ¹Ì ¿¬±Ý ÅõÀÚÀÇ ´ë¼¼ »óÇ°À¸·Î ÀÚ¸® Àâ°í ÀÖ´Ù. ÆݵåÆò°¡»ç ¿¡ÇÁ¾Ø°¡À̵忡 µû¸£¸é ÀÌ¹Ì TDF¿¡ °³ÀבּÝÀ̳ª ÅðÁ÷¿¬±ÝÀ» ÅõÀÚÇÏ°í ÀÖ´Â ±Ô¸ð(¼øÀÚ»ê ±âÁØ)°¡ 10Á¶¿øÀ» µ¹ÆÄÇß´Ù. 2017³â¿¡´Â 7293¾ï¿øÀ̾ú´Âµ¥ ºÒ°ú 5³â ¸¸¿¡ ½ÃÀå ±Ô¸ð°¡ 1400% ÀÌ»ó ÆØâÇß´Ù. ETF°¡ ÅõÀÚ ´ë¼¼·Î ¶°¿À¸£¸é¼ °ø¸ð ÆÝµå ½ÃÀåÀÌ Å©°Ô À§ÃàµÇ°í ÀÖ´Â °Í°ú´Â »ó¹ÝµÈ ¸ð½ÀÀÌ´Ù.
TDF´Â ±Û·Î¹ú ÀÚ»ê¹èºÐÀ» ÇØ º¯µ¿¼ºÀ» ÃÖ´ëÇÑ ÁÙÀÌ°í ¿¬ 5~10% ¼öÁØÀÇ ¾ÈÁ¤ÀûÀÎ ¼öÀÍ·üÀ» Ãß±¸ÇÑ´Ù. 1¿ù 13ÀÏ ±âÁØÀ¸·Î ±¹³»¿¡¼ ¿î¿ëµÇ°í ÀÖ´Â TDFÀÇ Æò±Õ 1³â ¼öÀÍ·üÀº 6.76%, 3³â ¼öÀÍ·üÀº 36.02%¿¡ À̸¥´Ù. È¥ÇÕÇüÆݵå´Â Áֽİú ä±Ç µî ´Ù¾çÇÑ Àڻ꿡 ºÐ»ê ÅõÀÚÇØ º¯µ¿¼ºÀ» ³·Ãß°í Àå±âÀûÀ¸·Î ¾ÈÁ¤ÀûÀÎ ¼öÀÍÀ» Ãß±¸ÇÑ´Ù. ÀÌ·¸°Ô º¸¸é TDF¿Í À¯»çÇØ º¸ÀÌÁö¸¸ TDFó·³ ÀºÅð ½ÃÁ¡¿¡ ¸ÂÃç ÁÖ½Ä, ä±Ç ºñÁßÀ» Á¶ÀýÇÏ´Â °Ç ¾Æ´Ï´Ù.
½ºÅ×ÀÌºí ¹ë·ù Æݵå´Â ¿ø±Ý º¸ÀåÀÌ °ÅÀÇ È®½ÇÇÑ ´Ü±â±ÝÀ¶»óÇ°¿¡ ÁÖ·Î ÅõÀÚÇÏ´Â Æݵ带 °¡¸®Å²´Ù. ¸Ó´Ï¸¶ÄÏÆݵå(MMF)°¡ °¡Àå ´ëÇ¥ÀûÀÎ »óÇ°ÀÌ´Ù. ºÎµ¿»ê¡¤ÀÎÇÁ¶ó Æݵå´Â ±¹°¡ ¹× Áö¹æÀÚÄ¡´Üü °ø°øÅõÀÚ °èȹ °ü·Ã »ç¾÷À̳ª Á¤Ã¥¿¡ µû¶ó ÃßÁøµÇ´Â ºÎµ¿»ê, µµ·Î, Åë½Å¸Á, °øÇ× µîÀÇ °Ç¼³¡¤°³¹ß »ç¾÷¿¡ ÅõÀÚÇØ ¼öÀÍÀ» âÃâÇØ ÅõÀÚÀڵ鿡°Ô ¹èºÐÇÑ´Ù.
¢º¼öÀÍ·ü ¿Ã¶ó°¥±î
±ÝÀ¶ÅõÀÚ¾÷°è¿¡¼´Â µðÆúÆ®¿É¼ÇÀÌ µµÀÔ¿¡ µû¶ó Å©°Ô µÎ °¡Áö È¿°ú°¡ ³ªÅ¸³¯ °ÍÀ¸·Î ±â´ëÇÏ°í ÀÖ´Ù.
¿ì¼± ¼öÀÍ·ü »ó½ÂÀÌ´Ù. ÇöÀç ¿¬ 1~2% ¼öÁØ¿¡ ¸Ó¹°·¯ ÀÖ´Â ÅðÁ÷¿¬±Ý ¼öÀÍ·üÀÌ TDF¿Í °°Àº »óÇ°¿¡ Àå±â ÅõÀÚÇϸé À̺¸´Ù ÈξÀ ³ôÀº ¼öÀÍ·üÀ» ±â´ëÇÒ ¼ö ÀÖ´Ù´Â ¼³¸íÀÌ´Ù. ½ÇÁ¦·Î µðÆúÆ®¿É¼Ç »óÇ°À¸·Î TDF°¡ ´ë¼¼·Î ÀÚ¸® ÀâÀº ¹Ì±¹ÀÇ °æ¿ì 2009~2018³â 10³â°£ ¿¬Æò±Õ ¼öÀÍ·üÀÌ 8.3%¿¡ À̸¥´Ù. ¹Ì±¹ÀÚ»ê¿î¿ëÇùȸ(ICI)¿¡ µû¸£¸é ¹Ì±¹¿¡¼ ÅðÁ÷¿¬±ÝÀ¸·Î ÅõÀڵǴ TDF ±Ô¸ð´Â 2007³â 167¾ï´Þ·¯¿¡¼ 2020³â 1Á¶3550¾ï´Þ·¯·Î 80¹è ±ÞÁõÇß´Ù.
¼öÀÍ·ü »ó½ÂÀº ÅðÁ÷¿¬±Ý ÅõÀÚ¸¸À¸·Îµµ ³ëÈÄ ¼Òµæ º¸ÀåÀ» °¡´ÉÇÏ°Ô ¸¸µç´Ù. ¹Ì±¹¿¡¼´Â ÃÖ±Ù ÅðÁ÷¿¬±Ý ÅõÀÚ·Î ºÎÀÚ°¡ µÇ´Â ¡®401K ¹é¸¸ÀåÀÚ(401K Millionaire)¡¯ ¿Ç³ÀÌ ºÒ°í ÀÖ´Ù. 401K´Â ¿ì¸®³ª¶óÀÇ DCó·³ ÅõÀÚÀÚ°¡ Á÷Á¢ ¿î¿ëÇÒ ¼ö ÀÖ´Â ÅðÁ÷¿¬±ÝÀε¥, µðÆúÆ®¿É¼ÇÀ¸·Î TDF¸¦ ¼³Á¤Çصδ °æ¿ì°¡ ´ëºÎºÐÀÎ °ÍÀ¸·Î ¾Ë·ÁÁ³´Ù.
µðÆúÆ®¿É¼Ç µµÀÔÀº ÅðÁ÷¿¬±Ýµµ ÅõÀÚÇÏ´Â ½Ã´ë¸¦ ¾Õ´ç±æ °ÍÀ¸·Î º¸ÀδÙ. Áö±Ý±îÁö °¡ÀÔÀÚ°¡ Á÷Á¢ ÅõÀÚ¡¤¿î¿ëÇÒ ¼ö ÀÖ´Â ÅðÁ÷¿¬±ÝÀÎ DC¿Í IRP´Â ¿¬¸»Á¤»ê ¼¼¾×°øÁ¦ ¿ëµµ·Î¸¸ »ç¿ëµÅ ¿Ô´Ù°í Çصµ Áö³ªÄ¡Áö ¾Ê´Ù. ÇÏÁö¸¸ DC¿Í IRP´Â ºÒÀÔÇÒ ¶§ ¼¼¾×°øÁ¦ ÇýÅÃÀÌ ÀÖÀ» »Ó¸¸ ¾Æ´Ï¶ó ÅõÀÚÇؼ ¼öÀÍÀÌ ³ª¸é 55¼¼ ÀÌÈÄ ¿¬±ÝÀ¸·Î ¼ö·ÉÇÒ ¶§ 3.3~5.5%ÀÇ ºÐ¸®°ú¼¼ ÇýÅõµ ¹ÞÀ» ¼ö ÀÖ´Ù.
»Ó¸¸ ¾Æ´Ï¶ó Á÷Á¢ ÅðÁ÷¿¬±ÝÀ» ¿î¿ëÇÒ ¶§´Â µðÆúÆ®¿É¼Ç¿¡¼ Á¦¿ÜµÇ´Â ETF ÅõÀÚµµ °¡´ÉÇÏ´Ù. ETF´Â ÁÖ½Äó·³ °Å·¡¼Ò¿¡¼ ½Ç½Ã°£À¸·Î »ç°íÆÈ ¼ö ÀÖ´Ù. ÅðÁ÷¿¬±Ý °èÁ¿¡¼ ETF ½Ç½Ã°£ ¸Å¸Å¸¦ Çϱâ À§Çؼ´Â ÀºÇà, º¸Çè»ç¿¡ ÀÖ´Â ÅðÁ÷¿¬±ÝÀ» Áõ±Ç»ç·Î ¿Å°Ü¾ß ÇÑ´Ù. ±¹³»¿¡ »óÀåµÈ ÁÖ½ÄÇü, ä±ÇÇü ETF ¸ðµÎ °Å·¡°¡ °¡´ÉÇÏÁö¸¸ ·¹¹ö¸®Áö, Àιö½º »óÇ° ÅõÀÚ´Â ºÒ°¡´ÉÇÏ´Ù. ¶Ç ¼Çа³¹ÌµéÀÌ ÅõÀÚÇÏ´Â ¹Ì±¹¿¡ »óÀåµÈ ETF ÅõÀÚµµ ÅðÁ÷¿¬±Ý °èÁ¿¡¼´Â °Å·¡°¡ Çã¿ëµÇÁö ¾Ê´Â´Ù.
¢º¼¼¾×°øÁ¦¡¤ºÐ¸®°ú¼¼ ´õºíÇýÅÃ
µðÆúÆ®¿É¼ÇÀ¸·Î ÅõÀÚÇÏµç ½º½º·Î ÅõÀÚÇϵç ÅðÁ÷¿¬±ÝÀ» ½ÇÀû¹è´ç »óÇ°¿¡ ÅõÀÚÇϸé Å©°Ô 2°¡Áö ÇýÅÃÀÌ ÀÖ´Ù. ¿ì¼± ¼¼¾×°øÁ¦ ÇýÅÃÀÌ´Ù. DC Ãß°¡³³ÀԱݰú IRP ³³ÀÔ±ÝÀ» ÇÕÃÄ 1³â¿¡ 700¸¸¿ø±îÁö ¼¼¾×°øÁ¦ ÇýÅÃÀ» ¹Þ´Â´Ù. ¿¹¸¦ µé¾î Ãѱ޿© 5500¸¸¿ø ÀÌÇÏÀÎ ±Ù·ÎÀÚ¶ó¸é °øÁ¦À² 16.5%°¡ Àû¿ëµÇ±â ¶§¹®¿¡ 115¸¸5000¿ø ¼¼¾×°øÁ¦¸¦ ¹ÞÀ» ¼ö ÀÖ°í, Ãѱ޿©°¡ 5500¸¸¿ø ÃÊ°úÇÒ °æ¿ì 13.2%ÀÇ °øÁ¦À²ÀÌ Àû¿ëµÅ ÃÖ´ë 92¸¸4000¸¸¿ø °øÁ¦¸¦ ¹ÞÀ» ¼ö ÀÖ´Ù.
ÅðÁ÷¿¬±Ý ºÒÀÔ¾× ¼¼¾×°øÁ¦´Â °³ÀבּÝÀúÃà°ú ÇÕ»êÇÑ´Ù. ±×·±µ¥ ¿¬±ÝÀúÃàÀÇ ¼¼¾×°øÁ¦ Çѵµ´Â ¿¬°£ 400¸¸¿øÀÌ´Ù. µû¶ó¼ ¿¬±ÝÀúÃà 400¸¸¿ø, ÅðÁ÷¿¬±Ý 300¸¸¿øÀ» ºÒÀÔÇϸé 700¸¸¿ø ¼¼¾×°øÁ¦¸¦ ¹ÞÀ» ¼ö ÀÖ´Ù. ÇÏÁö¸¸ ¿¬±ÝÀúÃà 500¸¸¿ø, ÅðÁ÷¿¬±Ý 200¸¸¿øÀ» ³³ÀÔÇϸé 600¸¸¿ø¸¸ ¼¼¾×°øÁ¦À» ¹Þ°Ô µÈ´Ù. ÀÌ °æ¿ì 700¸¸¿ø±îÁö ¼¼¾×°øÁ¦¸¦ ¹Þ±â À§Çؼ´Â ÅðÁ÷¿¬±Ý ³³ÀÔ¾×À» 300¸¸¿øÀ¸·Î ´Ã·Á¾ß ÇÑ´Ù.
ÀÎÃâ ´Ü°è¿¡¼´Â ºÐ¸®°ú¼¼°¡ ÇÙ½ÉÀÌ´Ù. ÅðÁ÷¿¬±ÝÀ» ÅõÀÚÇؼ ¹ß»ýÇÑ ÀÌÀͱݿ¡ ´ëÇؼ´Â 3.3~5.5%ÀÇ ³·Àº ¼¼À²·Î ºÐ¸®°ú¼¼°¡ µÈ´Ù. ¿¬±Ý ¼ö·É ¿¬·ÉÀÌ 70¼¼ ¹Ì¸¸À̸é 5.5%, 70¼¼ ÀÌ»ó 80¼¼ ¹Ì¸¸À̸é 4.4%, 80¼¼ ÀÌ»óÀ̸é 3.3%ÀÇ ¼¼À²ÀÌ Àû¿ëµÈ´Ù.
ºÐ¸®°ú¼¼ ÇýÅÃÀ» ¹Þ±â À§Çؼ´Â Á¶°ÇÀÌ ÀÖ´Ù. ¿ì¼± ºÐ¸®°ú¼¼µÇ´Â ´ë»óÀº ¼¼¾×°øÁ¦¸¦ ¹ÞÀº ±Ý¾×°ú ¿î¿ë¼öÀÍ¿¡ ÇÑÁ¤µÈ´Ù. ¾ÖÃÊ¿¡ ¼¼¾×°øÁ¦¸¦ ¹ÞÁö ¾ÊÀº ºÎºÐÀÌ ÀÖ´Ù¸é ÀÌ ÀÚ±ÝÀº ¾î¶»°Ô ÀÎÃâÇÏ´õ¶óµµ ¼¼±ÝÀÌ ºÎ°úµÇÁö ¾Ê´Â´Ù. ¼¼¾×°øÁ¦ ¹ÞÀº ±Ý¾×°ú ¿î¿ë¼öÀÍÀº ¡®¿¬±ÝÀ¸·Î ¼ö·É¡¯ÇØ¾ß ÀúÀ² ºÐ¸®°ú¼¼ ÇýÅÃÀ» ¹ÞÀ» ¼ö ÀÖ´Ù.
¿¬±ÝÀ¸·Î ¼ö·ÉÇÑ´Ù´Â Àǹ̴ Çظ¶Àú Á¤ÇØÁø ¿¬±Ý¼ö·É Çѵµ ³»¿¡¼ ¼ö·ÉÇÏ´Â °ÍÀ» ¸»ÇÑ´Ù.
¿¹¸¦ µé¾î ¿ÃÇØ ¿¬±ÝÀ» ÃÖÃÊ·Î ¼ö·ÉÇϴµ¥ Àû¸³±ÝÀÌ ¼¼¾×°øÁ¦ ¹ÞÀº ±Ý¾×°ú ¿î¿ë¼öÀÍÀ» ÇÕÃÄ 5000¸¸¿øÀ̶ó°í Çغ¸ÀÚ. [5000¸¸¿ø/(11-1)]*120%=600¸¸¿ø °ø½Ä¿¡ µû¶ó 600¸¸¿øÀÌ ¿ÃÇØ ¿¬±Ý¼ö·É Çѵµ°¡ µÈ´Ù. µû¶ó¼ 600¸¸¿ø±îÁö ÀÎÃâÇÏ¸é ¿¬·É¿¡ µû¶ó 3.3~5.5% ¼¼À²ÀÌ Àû¿ëµÇ°í, 600¸¸¿øÀ» ÃÊ°úÇØ ÀÎÃâÇÒ °æ¿ì ÃÊ°úºÐÀº ¿¬±Ý ¿Ü ¼ö·ÉÀ¸·Î ºÐ·ùµÅ ±âŸ¼Òµæ¼¼ 16.5%°¡ ºÎ°úµÈ´Ù.
[¹®Áö¿õ ¸ÅÀÏ°æÁ¦ Áõ±ÇºÎ ±âÀÚ]
[º» ±â»ç´Â ¸Å°æLUXMEN Á¦137È£ (2022³â 2¿ù) ±â»çÀÔ´Ï´Ù]
[¨Ï ¸ÅÀÏ°æÁ¦ & mk.co.kr, ¹«´ÜÀüÀç ¹× Àç¹èÆ÷ ±ÝÁö]